Les prix de l’immobilier en Australie sont peut-être à la baisse, mais vous ne gagnerez peut-être pas assez pour accéder à la propriété.

De nouvelles données montrent que les chasseurs de maisons à Sydney ont besoin du salaire d’un pédiatre ou d’un membre du parlement pour se payer une maison individuelle dans le bas du marché immobilier.

L’analyse de Canstar indique que ceux qui espèrent acheter une maison au prix médian d’une valeur d’environ 1 million de dollars doivent avoir un salaire de 160 611 $, sachant que l’emprunteur paie un acompte de 20%.

Cela équivaut à gagner le salaire d’un pédiatre (179 250 dollars) ou d’un député (184 840 dollars) juste pour éviter le stress lié aux emprunts hypothécaires, selon les chiffres de 2015/16 publiés par l’Australian Bureau of Statistics.

À Melbourne, où realestate.com.au calcule le coût médian d’une maison à 737 000 $, les propriétaires doivent gagner plus de 112 300 $ simplement pour vivre confortablement tout en remboursant une hypothèque.

Selon le Bureau australien des statistiques, le revenu annuel moyen est d’environ 82 400 dollars, ce qui signifie que, pour un salaire unique, l’Australien aurait du mal à posséder une maison d’une valeur bien supérieure à 500 000 dollars.

Nérida Conisbee, économiste en chef pour le realestate.com.au, estime que les prix des maisons vont être difficiles à trouver un logement proche de la barre du million de dollars dans une banlieue populaire de Sydney.

Elle a ajouté que même Camben Park, qui se trouve à près de 70 km du centre-ville de Sydney, a récemment rejoint le club d’un million de dollars.

“Pour 1 million de dollars, vous n’achetez pas le meilleur des meilleurs à Sydney, vous achetez quelque chose qui pourrait être considéré comme une première banlieue d’acheteurs d’habitations”, a déclaré Mme Conisbee à news.com.au.

L’expert en prêts immobiliers de Canstar, Steve Mickenbecker, a déclaré que la «règle générale» est que les propriétaires seront stressés avec des remboursements supérieurs à 30% de leur revenu avant impôt.

«Si les acheteurs sautent tôt et obtiennent un financement avec un dépôt de 10%, les remboursements augmenteront et risquent de créer un stress sur les emprunts hypothécaires», a-t-il déclaré.

«Peu de premiers acheteurs ont accédé au marché avec un salaire de 165 000 dollars.»

M. Mickenbecker a déclaré que ceux qui cherchaient à acheter, compte tenu de la baisse continue des prix à Melbourne et à Sydney, devraient s’empêcher de s’endetter et dépenser un an environ pour mettre de l’ordre dans leurs finances.

“Si vous repensez à 18 mois à deux ans, il y avait une panique totale pour essayer de pénétrer le marché”, a-t-il déclaré.

«Vous entendez tout le temps les anecdotes selon lesquelles un jeune était allé à la vente aux enchères, avait été la dernière à être abandonné, mais il a été laissé à une autre vente aux enchères un mois plus tard pour découvrir le numéro qui avait été abandonné. derrière.”

L’expert en prêts a déclaré que les acheteurs potentiels avaient maintenant le luxe de s’assurer qu’ils pouvaient économiser davantage pour un dépôt et donc emprunter moins.

Les prix dans les capitales en dehors des grandes villes sont plus optimistes pour les acheteurs d’une première maison, a déclaré Mme Conisbee, mais les industries centralisées empêchent une grande partie des professionnels de vivre ailleurs.

Elle a ajouté que cela a créé une tendance chez les Australiens qui continuent à louer dans les villes chères tout en cherchant des biens dans des endroits moins chers.

“Vous pouvez regarder les prix de l’immobilier à Adélaïde, mais vous ne pouvez pas vous y déplacer de manière réaliste”, a-t-elle déclaré.

«Cela conduit effectivement beaucoup de gens, en particulier les plus jeunes, à réaliser un investissement rentable à Sydney. Il est donc important d’acheter ailleurs en Australie quand ils cherchent à acheter.»

Le conseil de Mme Conisbee aux chasseurs à la maison fait écho à celui de M. Mickenbecker: “Prenez votre temps”, a-t-elle déclaré. «Pour le moment, rien ne presse d’acheter un logement à Sydney.

“Les prix ne vont nulle part et si vous voulez acheter et trouver le logement qui vous convient, cela vous donne plus de pouvoir de négociation et vous donne une meilleure maison pour votre argent.”

Les points chauds de l’immobilier en Australie

Les prix de l’immobilier à Melbourne ont chuté à leur rythme trimestriel le plus rapide jamais enregistré en raison du resserrement des conditions de crédit et de la morosité devant la publication du rapport final de la commission royale bancaire, la semaine prochaine.

Les chiffres publiés par CoreLogic publiés vendredi montrent que la valeur des logements nationaux a encore chuté de 1% en janvier, ce qui porte la baisse cumulée à 6,1% depuis le sommet de l’ensemble du marché en octobre 2017.

Les baisses de janvier – bien que traditionnellement un mois difficile en raison du faible niveau d’activité – poursuivent la trajectoire du marché du logement à partir de 2018, qui a connu les conditions les plus faibles depuis le GFC.

Sydney et Melbourne ont enregistré des baisses respectives de 1,3% et 1,6% sur le mois, ce qui porte leur baisse trimestrielle glissante à 4,5% et 4% et leur baisse annuelle à 9,7% et 8,3%.

Les capitales de la Nouvelle-Galles du Sud et de l’État victorien affichent désormais une baisse de 12,3% et de 8,7% par rapport à leurs sommets respectifs de juillet et novembre 2017, les valeurs dans ces villes étant maintenant revenues à leurs niveaux les plus récents observés en juillet 2016 et janvier 2017.

“Si vous m’aviez posé la question en septembre dernier, j’aurais probablement été surpris de voir les valeurs de Sydney et de Melbourne baisser de plus de 4% sur un trimestre glissant”, a déclaré Tim Lawless, responsable de la recherche chez CoreLogic.

«Nous avons assisté à une accélération du ralentissement au cours des trois derniers mois. Avec une baisse de 4% à Melbourne, le taux de déclin le plus rapide que nous ayons jamais connu depuis une période glissante de trois mois, et Sydney est pratiquement (le plus rapide à l’extérieur) une très brève période dans les années 80 ».

Le déclin total de Sydney est maintenant le pire depuis que la société de recherche a commencé à collecter des records en 1980, après avoir éclipsé le record précédent de 9,6% établi entre 1989 et 1991. La pire chute de Melbourne autour de la même période a été de 10%.

“Le marché est en baisse de 8,7%, il n’ya pas grand-chose à faire et je suppose que nous verrons Melbourne fixer une nouvelle référence pour l’ampleur de la baisse”, a-t-il déclaré. “Sydney est clairement sur un nouveau territoire.”

M. Lawless a déclaré que la faiblesse de Sydney et de Melbourne, qui représentaient à peu près la moitié de la valeur du marché immobilier australien, était aggravée par celle d’autres villes, qui commençaient également à en ressentir les effets.

«Les valeurs (dans ces domaines) continuent à augmenter, mais elles ralentissent clairement aussi», a-t-il déclaré. “Je pense que nous pouvons clairement indiquer un resserrement du crédit et des conditions de crédit, ce qui ralentirait considérablement le marché.”

Contrairement aux ralentissements précédents, qui coïncident généralement avec une forte hausse des taux hypothécaires, ce ralentissement se produit dans un contexte de conditions économiques relativement robustes, de croissance de l’emploi décent et de taux bas.

«En tout cas, c’est une consolation», a déclaré M. Lawless. «La RBA peut faire baisser les taux, il peut y avoir un risque, les gens ont un emploi et sont en mesure de rembourser leurs hypothèques. En ce sens, le ralentissement est gérable. “

Il a concédé que “nous assistons à une destruction de richesse”. CoreLogic prévoit maintenant des baisses totales de 18 à 20% à Sydney et à Melbourne, mais note que cela suit la hausse des prix de près de 80% et 60% respectivement.

«La plupart des propriétaires auraient encore beaucoup d’équité dans leurs propriétés», a-t-il déclaré. «C’est vraiment uniquement les propriétaires qui ont acheté au cours des deux dernières années et qui sont confrontés à la perspective de voir des capitaux propres négatifs.»

Le Dr Shane Oliver, économiste en chef chez AMP Capital, qui a révisé ses prévisions la semaine dernière à la baisse, a enregistré une chute totale de 25% à Sydney et à Melbourne – contre 20% auparavant – a souligné que la chute des prix de l’immobilier était désormais pire que celle du GFC.

“Pour les prix moyens nationaux, la chute maximale devrait se situer autour de 10-15%”, a-t-il déclaré dans une note adressée à un client vendredi.

«Un atterrissage accéléré – disons une baisse moyenne des prix nationaux supérieure à 20% – reste peu probable en l’absence de taux d’intérêt beaucoup plus élevés ou de chômage, mais c’est un risque important compte tenu de la difficulté à évaluer le resserrement des normes de prêt bancaire en le visage de la commission royale va apparaître et comment les investisseurs réagiront lorsque leurs prévisions de croissance du capital s’effondreront à un moment où les rendements locatifs nets se situent autour de 1 à 2%. »

Un analyste a même annoncé des baisses allant jusqu’à 30%, sur la base d’une révélation de la commission royale d’enquête sur les banques selon laquelle presque toutes les hypothèques contractées entre 2012 et 2016 avaient utilisé le critère controversé de l’indice HEM pour surévaluer la capacité d’emprunt.

Douglas Orr d’Endeavor Equity Strategy a déclaré que son scénario, selon lequel la priorité donnée aux prêts responsables dans la foulée du rapport final de la Commission royale conduirait à des milliards de dollars de prêts inabordables éliminés progressivement du système, en ferait le pire repli depuis 1890.

La valeur médiane à la fin du mois de janvier à Sydney était de 795 509 USD, 636 048 USD à Melbourne, 494 345 USD à Brisbane, 430 711 USD à Adélaïde, 441 920 USD à Perth, 457 785 USD à Hobart, 5912940 USD à Canberra. La médiane nationale était de 528 553 $.

Toutes les capitales ont enregistré des baisses sauf Canberra, qui a vu ses valeurs augmenter de 0,2%. Brisbane et Adélaïde ont enregistré une baisse de 0,3%, Perth 1,1%, Hobart 0,2% et Darwin 1,7%.

La partie la plus chère du marché subit les plus grandes chutes. À Melbourne, le quart supérieur a diminué de 12,4% au cours des 12 derniers mois et de 13,8% depuis le sommet atteint. À Sydney, ces chiffres sont de 10,8% et 14,6%.

CoreLogic a déclaré que l’année avait commencé avec moins de nouvelles inscriptions et que les propriétés remises en vente continuaient de grimper. Comparativement à l’année dernière, les nouvelles inscriptions en janvier affichaient une baisse de 13% et les stocks annoncés totaux de près de 16%.

C’est le marché des acheteurs, car les conditions de vente difficiles obligent de plus en plus de fournisseurs à offrir des rabais. Selon CoreLogic, les remises accordées par les fournisseurs dans les capitales combinées ont atteint un niveau médian de 6,1% au cours du trimestre, contre 4,7% à la même période de l’année dernière.

Pendant ce temps, le temps de vente médian est passé à 37 jours il y a 44 jours, contre 37 jours auparavant. Les ventes réglées au cours de la période de 12 mois se terminant en janvier 2019 ont diminué de 12,3% par rapport à l’année précédente.

CoreLogic va reprendre la publication des résultats des enchères la semaine prochaine, mais a indiqué qu’il ne s’attendait pas à un retournement de la tendance à la baisse, qui a fait chuter les taux de clairance à 40% en décembre.